LA PRENSA | Víctor Arosemena

EXPOSITOR. Según Jeroen Kohnstamm, de Factors Chain International, Panamá tiene ventajas competitivas para exportar productos a Estados Unidos y el factoring internacional es una buena opción para los exportadores que buscan financiamiento y protección de riesgos crediticios.

La apertura de los mercados ha representado, sin duda, nuevos retos para los productores y empresarios nacionales.

Para muchos, el mercado local se queda pequeño, por lo que intentan introducir sus productos en el extranjero. Pero sacar una producción mayor para satisfacer la demanda y los posibles pedidos de otros países requiere recursos adicionales, que no siempre logran obtener en la banca tradicional.

Así, el sistema de factoring (mediante el cual una empresa puede convertir sus cuentas por cobrar en dinero, al ceder sus facturas a una institución financiera o Factor) representa para ellos una alternativa de financiamiento que les da un ‘respiro económico’. Con este servicio, no tienen que esperar hasta que el comprador en el extranjero les pague, para contar con fondos para seguir adelante con su producción. Sin embargo, el factoring internacional no es muy conocido en Panamá.

Factor Global, Inc., subsidiaria de Global Bank, se dedica a esta actividad desde 1995 en el mercado doméstico, y desde el año pasado intenta captar el segmento de exportadores, un nicho de mercado con posibilidades de crecimiento, considerando que en los últimos años las exportaciones panameñas han ido en aumento, especialmente las de productos no tradicionales.

En 2005, las exportaciones nacionales crecieron a una tasa de 8.3%. El país exportó productos por 963.7 millones de dólares, 73.5 millones más que en 2004, según revelan las cifras de la Contraloría General de la República.

El tema ha cobrado importancia. En los primeros ocho meses de este año, las exportaciones sumaban 715.2 millones de dólares y esta semana, se realizará el I Encuentro del Exportador, precisamente, para promover la oferta exportable nacional.

Jeroen Kohnstamm, secretario general de Factors Chain International (FCI), fue invitado la semana pasada por Global Bank para que explicara ante ejecutivos, empresarios y exportadores, los beneficios de esta alternativa financiera. La red de FCI a la que está afiliado el banco está compuesta por 212 empresas de factoring en 61 países y en 2005 manejó transacciones por 578 billones de euros, unos 743.5 mil millones de dólares.

Entre las ventajas que señaló Kohnstamm, está el servicio de cobros.

“Hay vendedores a quienes no les gusta perseguir a quienes les deben dinero para cobrarles, pero de eso se encarga la empresa de factoring”, señaló.

Además, está el riesgo crediticio. Cuando un exportador negocia con un comprador, normalmente el exportador prefiere trabajar con una carta de crédito, que representa el menor riesgo para él. Sin embargo, para el comprador, no es lo más atractivo y además es costoso.

El comprador prefiere trabajar con una cuenta abierta, pero esto es lo más riesgoso para el exportador.

Kohnstamm explicó que cuando existe poca competencia en el mercado, el exportador puede darse el lujo de poner sus condiciones para la venta de mercancía y solicitar la carta de crédito.

Sin embargo, cuando hay mucha competencia, deberá considerar la cuenta abierta para lograr que el comprador le firme una orden y no se vaya a trabajar con otro proveedor.

El especialista añadió que en el comercio mundial actual, el uso de la carta de crédito está decreciendo por lo que el factoring es una alternativa para ayudar al exportador a disminuir su riesgo.

En el caso de Factor Global, Inc., la empresa ofrece el 100% de cobertura de riesgo de crédito de exportación.

Otra ventaja del servicio es el adelanto de dinero contra las facturas de venta. Los adelantos, por lo general, son por el 85% del valor de las transacciones, dependiendo del plazo, montos y de los deudores (importadores).

Factor Global, Inc. ha establecido relaciones con algunos exportadores panameños por medio de conferencias promovidas en conjunto con el Viceministerio de Comercio Exterior (Vicomex) y la Asociación Panameña de Exportadores (Apex), explica Juan Olmedo Domingo, vicepresidente ejecutivo de Global Bank.

En el negocio de factoring doméstico, explica el ejecutivo, ya han trabajado con empresas proveedoras, contratistas de bienes, servicios y/o obras civiles a las diversas instituciones del Estado, al igual que con la empresa privada, mientras que en el factoring internacional, se encuentran en una etapa de promoción del servicio.

Según Domingo, este servicio está aumentando en el mundo, “pero aún necesita ser promovido en Panamá para romper paradigmas en las formas tradicionales de exportar.”

El ejecutivo añade que el país necesita nuevos mecanismos de financiamiento que brinden la oportunidad de acceso a nuevos mercados y garanticen el pago de los compradores para mejorar la competitividad de las empresas exportadoras panameñas.

Para el industrial Rafael Stanziola, esta figura de financiamiento es un incentivo que les permite incursionar en otros mercados, como el estadounidense.

Stanziola señala que Costa Rica exporta unos cinco mil millones de dólares al año, pero que Panamá no cuenta con mucha experiencia de exportación. Sin embargo, considera que en la medida en que surjan nuevos incentivos, el país podría aumentar sus envíos de mercancía al extranjero.

Por su parte, Kohnstamm destacó en su presentación, que Panamá tiene ventajas competitivas frente a países como China para exportar productos a Norteamérica, entre ellas fletes más económicos (considerando la distancia), una mayor frecuencia de naves y rapidez de entrega.